rob
15. Februar 2007, 20:27 #

Sind die Grafiken denn richtig? Meiner Meinung nach besteht zwischen der blauen und der grünen Linie doch Schienenersatzverkehr…

Julia
15. Februar 2007, 21:29 #

Hey, wo bleibt die Auswertung zum Zeichenwettbewerb!?

Irene
15. Februar 2007, 21:32 #

Was genau von einem Schmetterling ist hier zu sehen? Bitte laß mich nicht dumm sterben. Meine Phantasie reicht leider nicht aus, das selber zu erschließen.

Bellerophon
15. Februar 2007, 21:58 #

Also rein mathematisch betrachtet werden alle Graphen vom ersten zum zweiten schritt einfach an der x-Achse gespiegelt. Soll das etwa den Flügelschlag eines Schmetterlings ähneln? (und es heißt Schmetterling, weil die Graphen so schön bunt sind?) :P

The Exit
15. Februar 2007, 22:21 #

Ich habe den Namen ja nicht erfunden! Aber ich glaube, die orange Linie sieht aus wie die Schwingen eines Schmetterlings. Könnte aber auch ein anderer Vogel sein. Man kann das ganze auch zum Condor erweitern. Das male ich dann morgen, ja?

Julius
15. Februar 2007, 23:29 #

»eines Schmetterlings. Könnte aber auch ein anderer Vogel sein.« Ergo der Schmetterling ist ein Vogel? Rächt es sich jetzt, dass ich Biologie nach der 11ten abgewählt habe?

René G.
16. Februar 2007, 08:24 #

Moin Herr Exit,

damit das der Inschenör verstehen kann: schreiben Sie doch bitte die Einheitenbezeichnungen an die Koordinatenachsen an. Und nächstes Mal können Sie Ihren Wirkungsgrad glatt verdoppeln, indem Sie die von Herrn Bellerophon gefundene Symmetrie um die x-Achse nutzen. Zwei Diagramme und nur eines davon gerechnet, das zweite gespiegelt… oder besser ganz eingespart und die y-Achse betragsmäßig aufgetragen. Viele schöne Sparpotentiale. Das ist doch was für den BWL-Freak, gell?

Gruß René

The Exit
16. Februar 2007, 08:28 #

Die Achsenbeschriftung ergibt sich ja aus dem Kontext:

x-Achse: Kurs des Underlying bei Fälligkeit
y-Achse: Gewinn- oder Verlust aus der Position

Zum Spiegel sei nur soviel gesagt: Das soll ja möglichst anschaulich für die Studenten sein. Da gönne ich denen lieber zwei statt eine Grafik.

René G.
16. Februar 2007, 08:42 #

Dankeschön Herr Exit,

der Kontext war mir wirklich nicht klar. Nur eines sehe ich bestätigt: BWL ist vollumfänglich mit Punkt- und Strichrechnung zu erklären. Kurve dunkelgelb ist klar die Summe der anderen drei. Diese drei heißen alle “Call” und haben “B” als Parameter. Bis zum Erreichen von B sind sie Konstanten, danach lineare Funktionen (siehe auch Punkt- und Strichrechnung). Wieso aber hat Linie “Grau” umgekehrtes Vorzeichen? Aus Bezeichnung und Parameter erschließt sich mir das nicht.
Kurvendiskussion…

Gruß René

Irene
16. Februar 2007, 09:28 #

Schmetterlinge haben mit BWL zu tun? Ick weeß nich – Seelensymbol und Mageninhalt Verliebter mit BWL...?

The Exit
16. Februar 2007, 09:31 #

Herr Grün! Bravo!

Die graue Linie in der Long-Variante ist umgekehrt, weil es sich um zwei Short-Calls handelt. Die Konstante wird übrigens nach einem sehr aufwändigen Verfahren berechnet. Der Black-Scholes-Formel. Leider ist der Wiki-Artikel grottig. Ich werde wohl hier mal ein Seminar ansetzen müssen!

creezy
16. Februar 2007, 15:32 #

Ja, bitte! Black-Scholes-Formel klingt vorzüglich.

The Exit
16. Februar 2007, 15:35 #

Ich trackbacke mal manuell zu Frau Creezy, weil sie es selbst nicht tut.

creezy
16. Februar 2007, 15:38 #

Stimmt Frau creezy ist sehr untalentiert im trackbacken, das war sie schon immer.

Jo Völcker
22. Februar 2007, 22:36 #

Lieber Herr Exit,

also bei Herrn Eberl lernen wir sowas schon!!!
:-)

Gruss auch Ingo

JoVö

Binary
19. März 2007, 22:11 #

besteht noch Hoffnung, dass uns dieses Blog auch in die Geheimnisse der Binäroptionen einweihen wird?

The Exit
19. März 2007, 22:26 #

In welchem Zusammenhang sollten denn Binäroptionen relevant sein?

Binary
20. März 2007, 07:05 #

hmmm….ja die benutzen doch z.b. die Zinsderivatler ganz gern. Und die lassen sich doch auch so schön aus Calls und Puts zusammenbauen

The Exit
20. März 2007, 10:19 #

Naja, zusammenbauen kann man sie in der Tat. Kommt eben drauf an, ob du eher eine “Cash or Nothing” oder lieber eine “Asset or Nothing” Option haben möchtest.

Und dann kombiniert man diese Optionen wild mit Pay-Later-Optionen und erhält das gewünschte Auszahlungsprofil.

Das ganze kann man beispielsweise hier nachlesen: Deutsch, Hans-Peter (2004): Derivate und interne Modelle, 3. Auflage, Schäffer Poeschl